M&Aコンサルタントとは？アドバイザリーとの違いやおすすめの会社6選をご紹介【2024年最新版】

中小企業の承継が進まない中で、注目を集めている手段の1つがM&Aです。M&Aは専門のコンサルタントのサポートを利用することでトラブルなく手続きを進められますが、その仕事内容については理解していないという方も多いのではないでしょうか。
そこでこの記事では、幅広い分野の発注先を比較検討できる「アイミツ」が、M&Aコンサルタントの概要や具体的な仕事内容を解説するとともに、おすすめのM&Aコンサルタント会社を紹介していきます。M&Aコンサルタントの利用を検討中の方は、ぜひ参考にしてください。

M&Aコンサルタントは文字どおりM&Aに関する一連の業務をサポートする存在ですが、M&AアドバイザリーやM&A仲介会社との違いが注目されることも多くあります。ここからは、これらとの比較を交えてM&Aコンサルタントの特徴について解説します。

M&Aコンサルタントは、M&A関連の幅広い業務をサポートする職種です。「M&Aはなんなのか」「自社で実施すべきか」という相談はもちろん、M&Aにともなう相手先のリサーチや好条件のM&Aを実現するための交渉などその仕事内容は多岐にわたります。M&Aにコンサルタントは必須ではないものの、円滑かつ好条件を叶えるためには専門家の存在が不可欠です。そうした背景から結果的には多くの企業がM&AコンサルタントのサポートのもとでM&Aを進めているとされています。

M&AアドバイザリーはM&Aコンサルタントと混同されがちな職種ですが、基本的には仕事の内容に大きな違いはありません。M&Aコンサルタントと同様にM&Aに関するトータルサービスの提供を通じて、顧客企業の円滑なM&Aをサポートします。
呼称が異なるのは業界によって違う呼び方が浸透しているからで、M&Aコンサルタントはコンサルティングファームで用いられる一方で、M&Aアドバイザリーは金融業界で使われる傾向がみられます。

M&A仲介会社は、M&Aにおける売り手企業と買い手企業の間に入って円滑な契約を手助けする会社のことです。売り手企業と買い手企業の双方から報酬を受け取るため、コンサルタントやアドバイザリーとは事業のあり方が大きく異なります。売り手企業と買い手企業のどちらに対してもフラットな対応が求められるため、M&Aに関するトータルサポートを提供しないのも大きな違いだと言えます。

M&Aコンサルタントの仕事はM&A戦略の策定からスキーム（手法）の決定、相手企業の選定、条件の交渉など多岐にわたります。ここからは、それぞれの仕事内容について詳しく解説していきます。

M&Aを行う際は、まず「買収（売却）の目的」や「どんな会社を買う（どんな会社に売る）のか」はもちろん、どんなスケジュールで進めていくべきかなどを検討しなければなりません。このときに「M&Aを通じてどんな成果を得たいのか」という顧客企業の要望にそって、状況も踏まえた上で適切な戦略を策定するのもM&Aコンサルタントの重要な役割です。

M&Aにおける目標を達成するためのスキーム（手法）の決定も、M&Aコンサルタントの業務です。税務の面や法律の面も含めて検討が求められるので、これらに関する専門的な知識が欠かせません。M&Aの相手が決定する前なので変更が必要になる可能性もあるものの、M&A戦略にあわせたスキームをきちんと検討しておくことが重要だと言えます。

M&A戦略やスキームが決まったら、その内容にそって「ロングリスト」「ショートリスト」と呼ばれるリストを作成し、M&Aの対象となる企業を絞り込んでいきます。このときに顧客に代わってリストを作成するのもM&Aコンサルタントの仕事の1つで、リストアップと並行してアドバイスも提供します。

デューデリジェンスとは、M&Aの候補となっている企業に対して多角的に価値やリスクを調査・検証する監査業務のことです。法務の面は弁護士、財務の面は公認会計士と専門家の力を借りながら調査・検証を進めていきます。デューデリジェンスは交渉や決定までのプロセスをより高精度にできるだけでなく、M&A後のトラブル防止にもつながるため非常に重要な工程です。

デューデリジェンスで問題ないと評価されたら、いよいよ本格的な交渉です。調査・分析でわかった情報にもとづいて具体的な取引額や事業譲渡の範囲などを交渉し、売り手企業と買い手企業の合意形成を進めます。
M&Aの条件交渉は当事者だけで円滑に進めるのは難しいため、M&Aコンサルタントが関わることで緩衝剤としての役割も果たすとされています。

両社の合意が形成されたら、契約書の作成に移ります。契約書の作成は弁護士が担当するのが一般的で、デューデリジェンスで判明した内容や交渉時に合意のあった内容を明文化していきます。この際は売り手企業と買い手企業だけでなく、M&Aコンサルタントもしっかりと契約書の内容を読み込んで問題がないかを確かめます。

条件の交渉ならびに契約書の作成が完了したら、M&Aのクロージング準備を進めます。クロージングとは契約書への押印をはじめとする必要手続きのことで、M&Aのスキームとして株式譲渡が組み込まれている場合は売り手企業から買い手企業への譲渡手続きが発生します。M&Aコンサルタントは、この段階で発生する諸手続きのサポートも行います。

PMIとはM&A契約の締結後に、クロージングを経て行われる経営統合プロセスのことです。契約上は経営統合が行われても、すぐに現場がその変化に対応できるとは限りません。こうした問題を含めて組織の統合を阻害する要因を調査・検証し、それを解決するためのマネジメントを組み立てるのもM&Aコンサルタントの役割です。
PMIはM&Aによる効果が得られるか否かを左右するプロセスとも言えるため、慎重に取り組むことが求められます。

「自社にあった会社が見つからない」「会社選びに時間が割けない」とお悩みの方は、お気軽に「アイミツ」にお問い合わせください。数あるコンサルティング会社からあなたの要望にあった会社をピックアップして無料でご紹介いたします。

M&Aコンサルタントにもさまざまな種類がありますが、幅広い対応が可能なM&Aコンサルタント会社ならトータルサポートが期待できます。ここからは、幅広く対応しているM&Aコンサルタント会社を紹介していきます。

M&Aにあたってはリサーチや交渉など、経験が結果を左右する場面も多く存在しています。確実かつ円滑にM&Aを進めていきたいなら、M&Aの実績豊富なコンサルタント会社に依頼するのが得策でしょう。ここからは、豊富なM&A実績を持つコンサルタント会社を紹介します。

M&Aコンサルタント会社は無数に存在しますが、依頼するにあたってはなにを判断基準にすべきなのでしょうか。ここからは、M&Aコンサルタント会社を選ぶ際に押さえておくべき3つのポイントについて詳しく解説していきます。

M&Aコンサルタント会社が多く存在する背景には、それぞれの会社によって得意とする領域が異なることがあげられます。小売業に精通している会社もあれば飲食業を得意とする会社、製造業に強みを持つ会社など特徴はそれぞれです。
中には幅広い業界経験を持つM&Aコンサルタントを揃える会社もありますが、まずは自社のニーズに近い領域を得意とするM&Aコンサルタントを探すところからはじめてみましょう。業界の詳しい話や自社のニーズに対する的確な戦略の提案が期待できます。

M&Aを円滑に進めるためには、会社の実績だけでなく担当M&Aコンサルタントのコミュニケーションも重要です。M&Aにあたってはリサーチや交渉が発生するため、細かな情報共有やコミュニケーションが欠かせません。M&Aコンサルタントの誠実さや対応力の高さが問われるので、複数社と打ち合わせを実施した上でもっとも良好な関係を築けそうな会社に依頼するのがおすすめです。

M&Aコンサルタントは相手先の候補を絞るという役割も担いますが、優良な候補を探せるか否かはコンサルタント会社のネットワークに依存します。多くの候補企業から論理的な理由をもって候補先を絞り込めるM&Aコンサルタントには的確な提案が期待でき、自社の利益の最大化につなげられると考えられます。M&Aコンサルタント個人の経歴やスキルだけでなく、会社としてのネットワークにも着目して依頼先を選びましょう。

つづいては、コンサルティングにかかる費用相場をご紹介します。コンサルティング費用は、依頼内容や契約形態などによって大きく変わります。契約形態別の費用目安は以下の通りです。

コンサルティングの費用相場を契約形態別にご紹介しました。より正確な費用を知りたい方は料金シミュレーターをご利用ください。

この記事ではM&Aコンサルタントの役割や主な仕事内容、M&Aコンサルタント会社選びについて解説するとともに、おすすめのM&Aコンサルタント会社を紹介してきました。M&Aにあたっては多くの手続きが発生するだけでなく、交渉にも知識や根気が求められることから専門家のサポートの活用が推奨されています。自社に適したパートナーを見つけられれば、的確かつスムーズな成約につながるでしょう。
「アイミツ」ではご要望を伺った上で、条件に合うコンサルティング会社を無料で複数社ご紹介可能です。会社選びでお困りの方は、お気軽にご相談ください。